Только за июль 2023 года на Московской бирже зарегистрировалось 433 тыс. человек. Если вы тоже начинающий инвестор, из-за отсутствия опыта можете принимать неверные решения, а ошибки на фондовом рынке обходятся дорого. В статье рассказали, как правильно инвестировать, и что нельзя делать с акциями и облигациями.

Ошибка 1. Спекулировать акциями

Начинающим инвесторам кажется, что купить акции и месяцами ждать, пока они вырастут, — это слишком просто, и для получения прибыли нужно активно трейдить. На деле спекулятивные стратегии — это попытки предугадать минимальные колебания стоимости. Сделать это удается не всегда, что приводит к прямым убыткам и дополнительным расходам на комиссию. Если рынок стабильный, то балансировать портфель достаточно раз в квартал.

Ошибка 2. Покупать активы на взлете

Правильно вкладываться в акции, когда они падают в цене или находятся в длительном боковике при условии роста чистой прибыли компании. Если упустили этот момент, не покупайте активы на максимуме — за взлетом следует резкий откат. Дождитесь коррекции, когда стоимость упадет на 20–30% от текущего максимума.

Ошибка 3. Вкладывать все деньги в фондовый рынок

На акциях можно либо много заработать, либо потерять все до копейки — инвестиции в фондовый рынок всегда сопряжены с риском. Прежде чем выходить на биржу, подготовьте финансовую подушку безопасности — положите на депозит не меньше трехмесячных зарплат. Когда накопления сделаны, и остались свободные деньги, инвестируйте.

О том, как открыть брокерский счет — читайте здесь

Ошибка 4. Слушать рекомендации других

Распространенная ошибка инвесторов — следовать советам людей, некомпетентных в вопросах инвестиций. Не факт, что ваши коллеги, знакомые разбираются в фондовом рынке лучше вас. Решения принимайте самостоятельно, опираясь на финансовые показатели и технический график акций.

Ошибка 5. Занимать деньги на покупку акций 

Инвесторы, которые добились успехов на фондовом рынке, стремятся масштабировать результаты. Тогда в ход идет торговля с кредитным плечом. Это когда человек покупает акции на 50 тыс. руб., но на счете у него только 20 тыс. руб. — недостающие 30 тыс. руб. дает брокер под залог активов (маржи). 

Если сделка с кредитным плечом пройдет успешно, трейдер получит прибыль, которую невозможно достичь при торговых стратегиях, основанных на собственном капитале. Но вместе с возможной доходностью растут и риски. Если рынок развернется, убытки могут составить 100% и больше от депозита, например, такое часто происходит при торговле волатильным инструментом без стоп-заявок.

Ошибка 6. Держать концентрированный инвестиционный портфель 

Сбалансированный инвестиционный портфель состоит из разных инструментов: акций, облигаций, фондов. И даже акционные активы подобраны таким образом, что мало или совсем не коррелируют между собой.

Ошибка 7. Чрезмерно диверсифицировать инвестиционный портфель

Другая крайность — чрезмерная диверсификация, то есть когда инвестор распределяет капитал между множеством компаний. На практике составить уравновешенный портфель из 50+ акций и следить за ним сложно. Поэтому лучше купить до 15 бумаг из разных отраслей.

Ошибка 8. Инвестировать вслепую 

На фондовом рынке нельзя действовать спонтанно, полагаясь на интуицию. Нужна четкая инвестиционная стратегия, которая поможет избежать необдуманных решений и сократит риск финансовых потерь.

Стратегия — это план действий на бирже. Чтобы выбрать тактику, ответьте на вопросы:

С какой целью начинаете инвестировать? Возможно, с помощью инвестиций вы хотите накопить на квартиру или машину, планируете больше не работать или обеспечить себе безбедную старость.

К какому сроку хотите получить прибыль? В зависимости от поставленной цели, деньги могут понадобиться в ближайшее время или через годы. В первом случае придерживайтесь краткосрочной стратегии инвестирования — покупайте только ликвидные активы, которые можно быстро реализовать. Во втором — среднесрочной (1–3 года) или долгосрочной (от трех лет), и покупайте инструменты отличимые по степени риска и доходности.

Сколько времени будете уделять торгам? Если из-за занятости не можете постоянно следить за фондовым рынком, выбирайте пассивную стратегию. Она базируется на принципе buy and hold — инвестор держит акции как можно дольше, ведь в долгосрочной перспективе рынок имеет положительную доходность. И, наоборот, если готовы ежедневно читать финансовые сводки, анализировать ситуацию на бирже и совершать десятки сделок, ваш вариант — активная тактика. Приложенные усилия компенсирует прибыль.

К каким рискам готовы? Если хотите уберечь капитал от инфляции, придерживайтесь консервативной стратегии. Доходность портфеля держится на уровне ключевой ставки ЦБ: в нем государственные ценные бумаги и акции крупных компаний. Высокорисковая стратегия предполагает вложения в активы компаний «второго эшелона» — они могут вырасти в цене и принести большую прибыль, которая сопоставима с рисками. Золотая середина — умеренная стратегия. Такой портфель включает инструменты с разной степенью риска.

Ошибка 9. Не анализировать ситуацию на рынке

На Московской бирже торгуется более 200 российских компаний, а на американском рынке присутствует 7 тыс. эмитентов. Каждый день появляются новые участники, и кто знает, может, один из них — будущий Apple.

Большая ошибка начинающих инвесторов — не пытаться разобраться в многообразии фондового рынка. Постоянно читайте аналитику, которую публикуют банки, брокеры, эксперты. Их отчеты содержат прогнозирование тенденций, сценарии развития компаний, рекомендации по покупке или продаже ценных бумаг. Такая информация поможет принимать верные решения.

Ошибка 10. Перекладывать ответственность за инвестиции на другого

Зачем тратить время и нервы на управление инвестиционным портфелем, если можно довериться профессионалу? Как бы ни хотелось, но свалить ответственность за инвестиции на другого человека не получится. Даже если решите нанять доверяющего управляющего, все равно придется согласовывать с ним стратегию и периодически контролировать состояние портфеля. Для этого нужно обладать хотя бы базовыми знаниями об инвестировании.

Узнавайте о новых статьях МБК по подписке. Повышайте финансовую грамотность вместе с нами.